Invertir en capital privat o capital risc, no és res més que invertir com a soci d’una empresa que no és publica, o sigui, que no cotitza encara a la borsa.
Què estàs finançant?
Els inversors en capital privat típicament financen negocis que poden estar en diverses fases del seu desenvolupament.
Les inversions en capital privat són per definició poc liquides i els horitzons temporals d’inversió van dels 5, fins als 12 anys.
És una industria que es basa en les habilitats i l’experiència de la gent i està creixent molt en els últims anys, en nombre de fons i gestors, i la quantitat d’actius gestionats.
Com invertir?
Hi ha moltes maneres d’invertir en capital privat: a través d’inversions directes, fons de capital privat i fons de fons de capital privat.
Les estratègies varien molt, des de:
- proveir capital en tot el cicle del negoci a través de capital risc, creixement, i expansió,
- compra, mitjançant instruments de deute,
- o préstec directe.
Les inversions poden ser locals, regionals o globals. L’exposició millor si s’obté en diferents fases del cicle en un rang ampli de fons i gestors.
Característiques de les entitats de capital risc
Les entitats de capital-risc són societats o fons mercantils que realitzen aquesta activitat i estan reconegudes com a tal, per haver estat legalment enregistrades.
A més de les societats i fons, es consideren entitats de capital risc les societats gestores.
Les empreses especialitzades en invertir en capital privat, utilitzen la estructura apropiada per aglutinar els temes i gestors per a la demanda de l’inversor concreta.
També creen els seus propis fons per donar accés a les inversions.
Perquè invertir?
A l’invertir en empreses en creixement, l’inversor pot vendre les seves participacions en un moment posterior obtenint una revalorització important.
Per a quin tipus d’inversor és?
Invertir en capital privat és per inversors amb experiència, sofisticats, que són capaços i tenen la voluntat d’assumir els riscos associats amb les inversions.
Al ser les quantitats d’inversió mínimes altes, i haver de diversificar en diversos temes, fa que el valor net d’inversió acabi sent elevat.
Per tant els inversors han de revisar i considerar els riscos potencials abans d’invertir.
Riscos de la inversió en capital privat
Alguns d’aquests riscos inclouen
- la pèrdua de tot o una part substancial del capital invertit,
- restriccions en recuperar l’invertit,
- absència o informació limitada en quan a la valoració i preu,
- quotes de gestió més altes.
Si mai has d’invertir ves a la web de la CNMV i busca el llistat d’entitats de capital risc enregistrades com a tal.
Has invertit en capital privat? Comenta aquí sota.
Si t’ha agradat comparteix a les xarxes socials i fes like a la meva pàgina de facebook.